Laureaci
Wybierz rok
Wywiady ze zwycięzcami
akcji polskich małych i średnich spółek
akcji polskich
zrównoważone
stabilnego wzrostu
Pekao Stabilnego Wzrostu
Pekao FIO
Pekao TFI
Jacek Babiński, Piotr Grzeliński, Jarosław Karpiński, Dariusz Kędziora, Tomasz Pawluć, Piotr Sałata, Łukasz Tokarski
Zarządzający
2024
polskich papierów korporacyjnych
polskich papierów dłużnych
polskich papierów skarbowych
polskich papierów dłużnych krótkoterminowych
Reklama
Czym jest alfa?
Zamknij oknoAlfa dla najlepszego funduszu w grupie
Alfa to nagroda przyznawana przez Analizy Online dla najlepszego funduszu inwestycyjnego w minionym roku kalendarzowym w jednej z najpopularniejszych grup funduszy. Bazuje ona na analizie ilościowej, która skupia się na ocenie efektywności (mierzonej poprzez wskaźnik information ratio). Z uwagi na charakter nagrody (Alfa za konkretny rok) największe znaczenie mają wyniki osiągnięte przez fundusz w ostatnim roku, ale nie bez wpływu na ostateczny rezultat pozostają też stopy zwrotu i ich zmienność z lat poprzednich. Bierzemy pod uwagę parametr IR obejmujący ostatni rok, 2 lata, oraz - dla funduszy z segmentu akcyjnego i mieszanego – 5 lat, a dla funduszy z segmentu dłużnego – 3 lata.
Dla każdego horyzontu tworzony jest ranking funduszy, w którym o kolejności miejsc decyduje wartość parametru IR. Jako wypadkową notę fundusz otrzymuję średnią ze swoich pozycji rankingowych w poszczególnych horyzontach czasowych wg odpowiednich wag (33,3%, 36,7%, 30,0%). Nota ta przeliczana jest na punkty, przy czym skala zawiera się w przedziale od 0 do 100 punktów. Trzy fundusze o największej liczbie punktów nominowane są do nagrody Alfa.
Nagrody przyznajemy jedynie tym funduszom, które spełniają jednocześnie następujące warunki:
- działają od co najmniej 5 lat w segmencie akcyjnym i mieszanym lub 3 lata w segmencie dłużnym,
- mają charakter otwarty (FIO lub SFIO),
- są dostępne dla szerokiego grona klientów (fundusze detaliczne),
- muszą zarządzać aktywami o odpowiedniej wielkości (średni ich poziom w danym roku przekracza 100 mln zł).
Zanim dany fundusz zostanie nominowany do nagrody, zostaje poddany weryfikacji jakościowej. Jej celem jest przede wszystkim sprawdzenie, czy istnieją powody, które w istotny sposób podważałyby porównywalność wyników funduszu na tle grupy lub które mogłyby być istotnym zagrożeniem dla możliwości powtórzenia dotychczasowych, wyróżniających rezultatów w przyszłości.
Alfa dla TFI z najwyżej ocenionymi funduszami
Alfę przyznajemy również TFI, którego portfel funduszy został najwyżej oceniony przez naszych analityków. Oceniając TFI, bierzemy pod uwagę tylko te towarzystwa, które mają w ofercie fundusze spełniające powyższe kryteria w każdym z 4 segmentów: akcji polskich, polskich mieszanych, polskich papierów dłużnych z przewagą papierów skarbowych oraz dłużnych inwestujących szeroko.. Następnie dla każdej z firmy wyliczamy średnią liczbę punktów z najwyżej ocenionych funduszy z tych 4 segmentów. W każdej kategorii można zdobyć maksymalnie 100 punktów.
ALFA BESTSELLER
Alfa Besteller to nagroda dla detalicznego funduszu otwartego, który w minionym roku cieszył się największą popularnością mierzoną wielkością napływów netto. Została przyznana dwukrotnie – za 2017 i 2018 rok.
