Co oznacza skrót UFK?
UFK to Ubezpieczeniowe Fundusze Kapitałowe. Są to fundusze oferowane w ramach polis na życie z UFK, będących w ofercie ubezpieczycieli.
Co to jest polisa na życie z UFK?
Polisy na życie z UFK łączą w sobie element ochronny z inwestycyjnym. W ofercie ubezpieczycieli znajdziemy polisy inwestycyjne, w których większa część składek przeznaczana jest na ubezpieczenie, a pozostała część jest inwestowana w jednostki UFK oraz tzw. polisy unit-linked, w których zdecydowana większość składek jest przeznaczona na zakup jednostek UFK, a ubezpieczenie jest praktycznie tylko dodatkiem.
Co to jest fundusz UFK?
W większości przypadków UFK to tak naprawdę opakowanie dla wybranych przez ubezpieczyciela funduszy inwestycyjnych z oferty krajowych bądź zagranicznych firm inwestycyjnych (często niedostępnych w inny sposób w Polsce). W ich przypadku wycena takiego UFK jest taka sama jak wybranego funduszu inwestycyjnego czy zagranicznego. Rzadko są to fundusze zarządzane przez własny zespół zarządzających.
Fundusze UFK są dostępne jedynie w ramach wybranej polisy na życie z UFK. Nie ma możliwości zainwestowania w takie fundusze bezpośrednio, nie posiadając polisy.
Jakie są rodzaje UFK?
Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe różnią się od siebie nie tylko pod względem „pochodzenia”, ale przede wszystkim pod względem ryzyka inwestycyjnego, które jest zależne głównie od tego, w jakie klasy aktywów fundusz inwestuje:
- dłużne – inwestujące w różnego rodzaju obligacje: skarbowe, korporacyjne, municypalne czy listy zastawne,
- akcyjne – inwestujące w papiery udziałowe spółek notowane na giełdach,
- mieszane – stabilnego wzrostu, zrównoważone czy aktywnej alokacji – łączące inwestycje w akcje i papiery dłużne,
- absolute return – inwestujące w różne instrumenty, ich celem jest wypracowanie zysku w różnych warunkach rynkowych,
- pozostałe – głównie fundusze surowcowe.
Czym się wyróżniają UFK?
Główną cechą wyróżniającą ubezpieczenia na życie z UFK jest możliwość inwestowania w jednym miejscu w fundusze z wielu TFI, w tym zagraniczne oraz takie, których nie ma w bezpośredniej sprzedaży w Polsce. Poza tym często próg inwestycji w wybrane fundusze inwestycyjne bądź zagraniczne opakowane w UFK jest niższy niż przy inwestycji w fundusz poza ubezpieczeniem. Kolejna cecha to możliwość swobodnego przenoszenia środków pomiędzy funduszami bez konieczności ponoszenia podatku od zysków kapitałowych. Jest on pobierany dopiero na zakończenie okresu ubezpieczenia.
Inwestowanie z polisą na życie z UFK wiąże się także z optymalizacją podatkową w przypadku śmierci posiadacza polisy – wskazana w polisie osoba otrzyma pieniądze z polisy bez konieczności płacenia podatku od spadków i darowizn. Środki zgromadzone w ramach UFK nie podlegają także egzekucji komorniczej.
Jakie są koszty w UFK?
Z inwestowaniem w polisy na życie z UFK wiąże się wiele kosztów. Po pierwsze taka inwestycja wiąże się z opłatą za zarządzanie funduszem, która jest pobierana sukcesywnie, obniżając wartość jednostki funduszu – czyli ma wpływ na wyniki UFK. Poza tym są pobierane różne inne opłaty (manipulacyjne, administracyjne itp.) – pobierane w formie jednostek UFK z rachunku, które sukcesywnie obniżają wartość inwestycji. Nie widzimy ich w wyniku samego funduszu.
Jaki jest okres inwestycji w UFK?
W przypadku polis na życie z UFK czas inwestycji jest z góry określony i wynosi zazwyczaj kilka lat. Często może zostać wydłużony, ale już skrócenie czasu inwestycji (wykup części lub całości zgromadzonych środków) zazwyczaj jest utrudnione i wiąże się z poniesieniem dodatkowych opłat. Ubezpieczyciel ma obowiązek wypłaty pełnej sumy ubezpieczenia / wartości polisy w przypadku dotrwania do końca umowy lub w przypadku śmierci ubezpieczonego – w tym przypadku świadczenie otrzymują uprawnione osoby.
Jak korzystać z katalogu w serwisie analizy.pl
W serwisie analizy.pl prezentujemy zestawienie ubezpieczeniowych funduszy kapitałowych – w tzw. katalogu. Daje on wiele możliwości sortowania oraz filtrowania funduszy.
Katalog UFK składa się z dwóch zakładek: „notowania” i „oceny”. Każda z nich zaczyna się od filtrownicy, która ułatwia wybranie i porównywanie funduszy według wybranych parametrów.
Filtrownica – możliwości wyboru
- jednostki podstawowe – pokazywane są wszystkie UFK dostępne u ubezpieczycieli, także te, które są niedostępne dla nowych klientów
- fundusze dostępne dla nowych klientów – lista jest zawężona do UFK, które są dostępne tylko w programach, obecnie dostępnych w ofercie ubezpieczycieli dla nowych klientów
- obserwowane – prezentowane są tylko te UFK, które zostały wybrane przez użytkownika serwisu do obserwacji
- w portfelu – prezentowane są tylko te UFK, które zostały wybrane przez użytkownika do portfela
- kategoria – możliwość wyboru funduszy według klasy aktywów – istnieje możliwość wyboru kilku segmentów jednocześnie (np. wszystkie fundusze akcyjne), ale także wybranej grupy/grup (np. fundusze akcji polskich) – dostępnej po wyborze opcji „więcej opcji”
- firmy i produkty – możliwość wyboru UFK według firm je oferujących. W ramach każdej firmy można wybrać konkretne produkty będące w ofercie danego ubezpieczyciela.
Zakładka „Notowania”
W zakładce „notowania” prezentowane są ostatnie notowania wybranych UFK oraz wyniki UFK w ustalonych horyzontach: 1D – 1 dzień; 1M – 1 miesiąc, 3M – 3 miesiące, 12M – 12 miesięcy, 36M – 36 miesięcy oraz YTD – czyli od początku roku. Standardowo sortowanie jest ustawione według 12-miesięcznej stopy zwrotu (od najwyższych do najniższych). Dodatkowo można posortować fundusze alfabetycznie lub po wynikach w różnych horyzontach – wystarczy kliknąć na znaczek (góra/dół) znajdujący się w nagłówku tabeli.
Zakładka „Oceny”
W tej zakładce prezentowane są oceny UFK nadawane przez Analizy Online – przyznane ratingi Analiz Online oraz oceny w Rankingu Analiz Online (w horyzoncie 12 i 36-miesięcznym). Poza tym w zestawieniu są prezentowane pozycje funduszu w jego grupie według 12-mies. stopy zwrotu oraz poziom ryzyka wg skali SRI.
